清朝大學士葉成海奉旨秘密前往福建招降鄭芝龍。　　葉成海說不愿意看見一代英雄混跡荒海孤島才說服了皇上招降的。鄭芝龍獅子大開口，在紙上開出了與清廷劃江而治的天價。葉成海說談判最必須的就是現實與誠意，他有耐心等鄭芝龍。　　丐幫舵主陳永華趕往仙霞關將鄭芝龍準備降清之事告訴鄭成功，并和鄭成功商議殺了葉成海，阻止太師降清。　　刺殺行動中，眼看葉成海性命難保，卻被鄭芝龍派人暗中相救。　　在臺灣，荷蘭人一心想鋤掉鄭芝龍的手下郭懷一。一天夜里，在一次強盜打劫中，將軍府內的鎮臺之寶-西周寶印被盜。　　在第二天郭懷一同西班牙人交易的貨物里，漢印被查了出來，西班牙商人被瞄難實丁當場殺死，郭懷一有口難辯，郭懷一被荷蘭人逮捕。郭懷一從荷蘭人的看管下逃了出來，但卻遭到同胞們的誤解，滿懷冤屈無處訴說，郭懷一憤然投海。　　葉成海逃脫一劫，鄭成功心有不甘，在陳永華的幫助下，鄭成功前去截營。偷襲雖然成功卻并沒有抓住葉成海，反而在撤退中遭到清兵包圍，鄭芝魁趕到救出了鄭成功，但鄭成功自己帶去的兩千兵馬卻全折在里邊。　　仙霞關出現糧荒，鄭成功前往福州催糧。鄭芝龍假裝臥病在床，鄭芝龍授意兒媳董氏寫信，稱鄭成功生母翁氏生病為由將鄭成功騙回老家安平。當楊旭準備運送糧草前往仙霞關時，遭到了太師鄭芝龍的阻止。　　十日已到，隆武帝拼湊的兵馬在向仙霞關進發與鄭成功回合，在途中卻遇見了棄關南撤的鄭芝魁，無奈之中，頑強的隆武帝決心以卵擊石，率500親兵攻打南京。鄭成功正要趕往福州時，福州已經失陷，他遇見了從仙霞關撤回來的鄭芝魁，鄭成功怒斥鄭芝魁，鄭芝魁辯解說早已彈盡糧絕不得不撤，鄭成功找到負責向仙霞關運送糧草的楊旭，他抽了楊旭一頓馬鞭。楊旭忍辱負重，沒有做絲毫辯解。